Hoe werkt de cashpositie?

Bijna iedereen heeft een cashpositie in zijn of haar portfolio. Hoewel de meeste beleggers cash zien als iets tijdelijks, is het eigenlijk een volwaardige positie. Het aanhouden van cash kan namelijk een grote invloed hebben op het rendement van jouw portfolio.

In dalende markten loont het bijvoorbeeld om cash aan te houden, omdat je cash dan geen verlies maakt. In stijgende markten kost het juist rendement. Om je rendement volledig te berekenen, moeten we je cashpositie op elk moment kennen. Daarom berekent PDT terug wat jouw dagelijkse cashpositie in het verleden was. Zo hoef je deze zelf niet in te voeren of bij te houden.

Een cashpositie per valuta

Per broker houden we voor elke valuta een eigen cashpositie bij. Ontvang je dividend in dollars, dan komt dat op je dollar-cashpositie. Heb je geld in euro's staan, dan staat dat op je euro-cashpositie. Zo zie je precies hoeveel je in elke valuta bezit, net als bij je broker.

Een cashpositie met een saldo van 0 tonen we niet in je portfolio.

Hoe wordt mijn cashpositie berekend?

Om je cashpositie te berekenen kijken we naar al je acties die geld in of uit een cashpositie laten gaan:

• Stortingen en opnames: een storting verhoogt je cashpositie, een opname verlaagt hem.
• Transacties: bij de aankoop van een effect verlagen we de cashpositie waarmee je hebt betaald. Verkoop je een effect, dan verhogen we de cashpositie waarop je de opbrengst ontvangt.
• Dividenden: ontvangen dividend verhoogt de cashpositie waarop je het ontvangt.
• FX conversies: bij een omwisseling verlagen we de ene cashpositie en verhogen we de andere.
• Kosten en belasting: transactie-, dividend-, conversie- en stortingkosten en -belasting, en brokerkosten, halen we van de cashpositie af waarmee je ze hebt betaald.
• Inkomsten: inkomsten van je broker, zoals cashback, verhogen je cashpositie.

Het is belangrijk dat al je acties correct zijn ingevoerd, omdat we ze gebruiken om je cashposities uit het verleden te berekenen.

Wanneer je belegt met geleend geld via margin, kan er een negatieve cashpositie ontstaan. Dit komt omdat we de margin behandelen als schuld. Zo kan je portfoliowaarde bijvoorbeeld lager uitvallen, omdat we het 'aflossen' van deze 'schuld' meenemen.

De prestaties van je cashpositie

Klik op een cashpositie in je portfolio om de zijbalk te openen. Daar zie je het saldo, alle acties die geld in of uit deze cashpositie hebben laten gaan, en de prestaties.

In de prestaties zie je wat je cashpositie heeft gekost of opgeleverd. Kosten en belasting, zoals conversiekosten en stortingkosten, staan als losse regels, zodat je direct ziet waar je geld naartoe gaat.

Staat een cashpositie in een andere valuta dan je basisvaluta? Dan beweegt de waarde ervan mee met de wisselkoers. In de prestaties zie je daarom ook winst of verlies op wisselkoers, gesplitst in ongerealiseerd (op het saldo dat er nu staat) en gerealiseerd (op geld dat je hebt omgewisseld of opgenomen).